Ibovespa futuro cai 1,43% na volta do feriado após Powell sinalizar alta de juros

A bolsa brasileira acordou de seu feriado de Tiradentes para uma sessão de perdas generalizadas. Na sexta-feira 22 de abril, o contrato futuro do Ibovespa com vencimento em junho abria em queda de 1,43%, cotado a 114.160 pontos. O dólar futuro para maio subia 1,80%, chegando a R$ 4,718, enquanto o dólar comercial avançava 1,81%, negociado a R$ 4,703 na compra e R$ 4,704 na venda. Os contratos de juros futuros também registravam pressão: o vencimento em janeiro de 2023 subia 4 pontos-base para 13,07%, o de 2025 avançava 11 pontos-base para 12,14%, o de 2027 subia 13 pontos para 11,90%, e o de 2029 ganhava 14 pontos, fechando em 12,02%.

O culpado pela queda era claro: Jerome Powell, presidente do Federal Reserve, havia sinalizado na véspera que um aumento de 0,5 ponto percentual nos juros americanos estaria "sobre a mesa" quando o Fed se reunisse em maio. Powell acrescentou que seria apropriado "agir um pouco mais rapidamente", sinalizando uma postura mais agressiva no combate à inflação. A mensagem ecoou pelos mercados globais. Autoridades do Banco Central Europeu afirmaram que poderiam começar a elevar os juros da zona do euro já em julho. Catherine Mann, autoridade do Banco da Inglaterra, disse que os custos de empréstimos provavelmente teriam que aumentar mais. Os mercados monetários da zona do euro precificavam agora uma alta de 0,25 ponto nos juros até julho.

Wall Street havia fechado a sessão anterior em queda, devolvendo os ganhos da manhã. O S&P 500 caiu 1,48%, o Nasdaq perdeu 2,07% e o Dow Jones recuou 1,05%. Os índices futuros americanos nesta sexta mantinham a pressão, com o Dow em baixa de 0,31%, o S&P em queda de 0,19%, enquanto o Nasdaq operava perto da estabilidade. O Dow Jones Brazil Titans 20 ADR, que reúne as principais empresas brasileiras com recibos negociados nos Estados Unidos, havia fechado a quinta em queda de 3,51%, a 20.347 pontos. O EWZ, principal ETF brasileiro negociado no mercado americano que replica o índice MSCI Brazil, teve queda de 2,63%, a US$ 36,32.

Poucos ativos brasileiros escaparam da queda. CSN caiu 7,41%, Vale recuou 4,34%, Petrobras (PNs) perdeu 4,17%, Cemig caiu 4,60%, Sabesp recuou 3,91%, Eletrobras caiu 3,91%, Bradesco perdeu 3,84%, Ultrapar recuou 3,68%, Gerdau caiu 3,60%, Pão de Açúcar perdeu 3,37%, Itaú Unibanco recuou 3,21%, Santander caiu 2,88%, TIM perdeu 2,46%, Embraer recuou 2,32%, Ambev caiu 2,20%, BRF perdeu 1,85%, Telefônica Brasil recuou 1,32%, e Gol caiu 0,99%. A exceção foi Azul, que fechou em alta de 2,74%.

As commodities também sofriam pressão. O minério de ferro na bolsa de Dalian fechou em queda, encerrando a semana com a primeira perda semanal em dois meses. Preocupações com a fraqueza da demanda na China, maior produtora mundial de aço, superaram os riscos de oferta sinalizados pelas maiores mineradoras. O contrato mais negociado para setembro caiu 2,4%, para 881 iuanes (US$ 136,16) a tonelada, depois de atingir 876 iuanes no início da sessão, o menor nível desde 14 de abril. No acumulado da semana, o recuo foi de 2,6%. O petróleo caminhava para uma perda semanal de cerca de 4%, com o brent em baixa de cerca de 1,5% nesta sessão, a US$ 106,64 o barril, em meio ao cenário de alta de juros nos EUA e preocupações com o crescimento na China e a economia global.

A China, porém, sinalizava resistência. Yi Gang, presidente do Banco do Povo da China, prometeu nesta sexta-feira manter a política monetária expansionista para sustentar a economia em desaceleração, com medidas como ajuda a pequenas empresas e setores atingidos pelos surtos de Covid-19. Mas Yi Gang também destacou a necessidade de manter a estabilidade de preços em meio à pressão inflacionária global, sugerindo que o banco central chinês buscaria um equilíbrio delicado entre estímulo e controle inflacionário.

No noticiário político brasileiro, o presidente Jair Bolsonaro havia assinado na quinta-feira decreto que dava indulto ao deputado federal Daniel Silveira, condenado pelo Supremo Tribunal Federal a oito anos e nove meses de prisão pelos crimes de tentativa de impedir o livre exercício dos Poderes e coação no curso do processo. O anúncio foi feito por Bolsonaro em live nas redes sociais, com o decreto publicado logo após em edição extra do Diário Oficial da União. A medida tinha potencial para abrir nova crise com a cúpula do Judiciário. Além disso, pressões de servidores por reajustes salariais ganhavam força. Policiais Federais marcaram protesto para o dia 28, funcionários da CVM aprovaram operação-padrão a partir de segunda-feira, enquanto funcionários do Banco Central suspenderam greve. Paulo Guedes, ministro da Economia, afirmou que conceder um aumento de 5% aos servidores era possível, mas seria preciso fazer ajustes no orçamento. Guedes e o presidente do Banco Central, Roberto Campos Neto, seguiam com agendas em Washington, participando das reuniões do Fundo Monetário Internacional e do Banco Mundial.